黑巖小說(shuō)

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注冊(cè)公司的事完成，簽約的事也很快跟著搞定，除了固定報(bào)酬，懷森給的分紅是融資金額的1。5%，要是融100億，就有1。5億進(jìn)趙霆桀和沈冬至的腰包，以這個(gè)案子的規(guī)模算是很大方了，怪不得趙霆桀親自來(lái)競(jìng)標(biāo)。

說(shuō)完了酬金再來(lái)說(shuō)融資，都說(shuō)融資上市融資上市，可見(jiàn)融資的重要性有多大。

對(duì)此懷森也提出了自己的要求，就是不搞什么A輪B輪C輪融資，直接一輪融到位！

這個(gè)要求更加肯定了沈冬至的想法，懷森一定出問(wèn)題了，直接一輪融到位的原因是等不起。

——融資需要時(shí)間，畢竟投資方也不是傻子，得看清楚談清楚了才會(huì)和你簽合同給你錢，這是一場(chǎng)投資方和企業(yè)之間的拉鋸戰(zhàn)。

跟著韓城做了兩年，沈冬至已經(jīng)對(duì)投資算是入門了，做融資和投資的區(qū)別一句話就可以概括，投資是你給別人錢，融資是你問(wèn)別人要錢。

至于融資的本質(zhì)也很簡(jiǎn)單，投資方用低價(jià)的投資換取你公司的股份，等你上市了，再把這些股份高價(jià)賣出去。

融資上市的過(guò)程可以簡(jiǎn)化為以下三個(gè)步驟。

一，融資，就是企業(yè)和投資方相互交涉，投資方用投資換取企業(yè)的股份。

二，用融來(lái)的資金對(duì)公司進(jìn)行各種整改調(diào)整，包括股份整改、財(cái)務(wù)清查、管理層改革、擴(kuò)大經(jīng)營(yíng)規(guī)模等等，讓公司符合上市公司的標(biāo)準(zhǔn)。

三，公司整改好了，接著準(zhǔn)備各種材料，然后再帶著這些材料通過(guò)證監(jiān)會(huì)的審核就可以上市了。

當(dāng)然還有最后一步，公司完成上市，投資方和企業(yè)坐地分錢。

至于如何破壞懷興的上市？

上市的過(guò)程概括起來(lái)簡(jiǎn)單，可真正進(jìn)行起來(lái)卻有很多細(xì)節(jié)和困難，光是融資這一項(xiàng)就有不下十處可以做文章，所以她和韓城要做的就是走一步算一步，兵來(lái)將擋水來(lái)土掩。

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月底28號(hào)，懷興科技上市案的首次投資洽談會(huì)在懷森總部召開，由瑞林資本董事長(zhǎng)趙霆桀主持，懷森投資集團(tuán)執(zhí)行總裁盛懷宣旁聽，洽談對(duì)象則是國(guó)內(nèi)數(shù)一數(shù)二的投資機(jī)構(gòu)科巨基金。

懷森是個(gè)實(shí)力雄厚的集團(tuán)，一放出要準(zhǔn)備融資上市的消息后就有很多投資方打電話約洽談，趙霆桀和沈冬至溝通后首先聯(lián)系了科巨基金。

——投資方可以分為主投和跟投，以科巨的實(shí)力，完全可以做主投。

今天的會(huì)議內(nèi)容很直接，就是洽談投資額。

遍觀整個(gè)會(huì)議室，參會(huì)人員的面前都擺著一份商業(yè)計(jì)劃書，這份商業(yè)計(jì)劃書出自瑞林資本的上市小組，主要內(nèi)容是對(duì)懷興進(jìn)行估值。

目前流行的估值方法是市盈率，就是價(jià)格除以盈利，懷興打算在創(chuàng)業(yè)板上市，現(xiàn)在創(chuàng)業(yè)板上的上市公司平均市盈率是90倍，也就是說(shuō)，如果你的公司去年盈利是1億，那你的估值就是90億。

當(dāng)然，現(xiàn)在你還沒(méi)有上市，投資方肯定不可能給你90倍，約莫有個(gè)8倍到10倍就很不錯(cuò)了，不然投資方怎么賺錢呢？

在這份商業(yè)報(bào)告里，去年懷興的盈利是20億，所以這次懷興的目標(biāo)是以45%的股份換取200億的總?cè)谫Y。

當(dāng)然，這些股份科巨不可能全吃下，今天談話，就是旨在讓科巨投資120億，出讓給他們27%的股份。

科巨的負(fù)責(zé)人是個(gè)40來(lái)歲的女強(qiáng)人，姓魏，言語(yǔ)犀利直接，一上來(lái)就直接表示他們能接受的最大額度是以90億的投資換取27%的股份。

對(duì)此趙霆桀不慌不忙，從企業(yè)價(jià)值評(píng)估體系講到目前科技行業(yè)的爆發(fā)力，中心思想就一個(gè)。

懷興的前景很好，投了不吃虧不上當(dāng)。

對(duì)面的魏經(jīng)理也毫不示弱：“趙董，之前您和我們通話的時(shí)候就已經(jīng)透露過(guò)投資金額意向，所以我們今天來(lái)是抱著100%的誠(chéng)心，但考慮到現(xiàn)在科技市場(chǎng)趨于飽和，這是我們能給出的最大價(jià)格?！?/p>